В чем разница между необдуманной азартной игрой и профессиональной торговлей? Для большинства правильный ответ: в управлении рисками. Многие трейдеры считают, что правильное управление рисками является критическим фактором для долгосрочного успеха. Вот, что сказали мне профессиональные трейдеры, отвечая на вопрос об управлении рисками. Марк: «У вас может быть не самая лучшая торговая стратегия, но, если у вас хорошие правила управления капиталом, вы можете зарабатывать деньги. Если у вас плохое управление капиталом, неважно, насколько хорошая ваша стратегия. В итоге, вы потеряете деньги». Крис: «Вы должны иметь запас прочности для вашего выживания, работать таким образом, что даже, если бы вы кидали кости, выбирая случайные акции для покупки, вы смогли бы выжить на рынке».

Управление капиталом считается очень важным, но как правильно управлять рисками? Некоторые трейдеры используют очень специфические правила для управления риском, такие как риск небольших процентов капитала на каждую сделку. У других трейдеров нет определенных правил, однако они часто анализируют свои прошлые ходы и решения.

Однако далеко не все успешные трейдеры всегда управляют рисками. Иногда они открывают большую позицию, если уверены в том, что получать большую, существенную прибыль. Когда они верят в то, что они правы, они просто полагаются на судьбу. Подобная тактика может привести к большим убыткам, если они окажутся неправы, однако они не пренебрегают ею.

Можно ли рисковать большими суммами? Когда речь идет о торговле, то нет единственного «правильного» способа торговать. Все, что вы можете сделать, это учесть преимущества и недостатки каждого подхода и решить, какой подход вы хотите использовать. Желание принять большой риск может зависеть от вашего опыта и торговых навыков. Если вы новичок, то вряд ли вы сможете адекватно оценить надежность используемых методов. В данном случае, вам вряд ли стоит рисковать большими суммами. Для новичков, часто очень важно контролировать свои риски (например, рисковать только небольшим процентов депозита на каждой сделке), с тем, чтобы они смогли выжить на рынке достаточно долго, чтобы достичь определенного уровня мастерства. Главной причиной, по которой трейдинг-коучеры превозносят преимущества управления рисками, кроется в том, что новички очень часто хотят стать богатыми сразу. Между тем, опыта и навыков новичков не хватает для принятия таких колоссальных рисков. Очень часто они теряют все свои деньги за несколько больших сделок, и вынуждены искать средства на новый депозит. Вместо того, чтобы наращивать свое торговое мастерство, они бесплодно наступают на одни и те же грабли, просаживая депозиты на рискованных сделках. У этих трейдеров никогда не будет шанса научиться торговли. Напротив, те новички, которые управляют рисками в течение длительного времени, получают возможность научиться торговле, еще до того как сольют свой депозит.

Когда трейдер приобретает опыт, он может попробовать достичь «следующего уровня» и заработать больше денег. Опытные трейдеры достигают асимпоты, в той точке, когда наложенные ими же самими ограничения не дают заработать большую прибыль. Очень тяжело преодолеть этот барьер, никто не знает точно, почему. У очень опытных трейдеров, которые хотят получить большую прибыль, возникает необходимость, нарушить правила, преодолеть установленный ими же ранее барьер. Это очень рискованно, но опытные трейдеры часто хотят рисковать для получения большой прибыли. Они говорят, что могут себе позволить бОльшие риски. Как опытные трейдеры они могут позволить себе рисковать, в отличие от новичков. Таким образом, нет единственно правильного способа торговать, если вы новичок в торговле, управление капиталом позволит вам выжить и научиться торговать и тогда вы сможете получать прибыль, о которой не можете даже мечтать.